SET Outlook

 

• คาดดัชนีฯ มีโอกาสปรับตัวลง นักลงทุนรอดูการโหวตนายกฯ วันนี้ ซึ่งอาจจะทำให้เกิดจราจลทางการเมือง
• ต่างประเทศ วานนี้เงินเฟ้อสหรัฐฯ ออกมาชะลอตัวตามคาด 3.0% YoY ทำให้ตลาดมองว่า Fed มีโอกาสจะขึ้นดอกเบี้ยน้อยลงในการประชุม Fed เดือนนี้ (25-26) หรือมีการยุติการขึ้นดอกเบี้ยเร็วขึ้น
• ราคาน้ำมันถึงแม้จะปรับตัวขึ้น ล่าสุด Brent $80.2 เหรียญ แต่ยังคาดว่าจะถูกถ่วงไว้อยู่จากเศรษฐกิจที่ยังชะลอตัว
• การเมืองไทยเป็นประเด็นหลักของตลาดตอนนี้ คาดวันนี้มีโอกาสสูงที่การโหวต จะยังไม่ได้นายกฯ (โหวตครั้งต่อไป 19 ก.ค.) กอปรกับมีการประท้วงเกิดขึ้น ทำให้ตลาดหุ้นมีโอกาสปรับตัวลง จากความไม่แน่นอนทางการเมือง .. แม้ “เพื่อไทย” โอกาสในการตั้งรัฐบาลจะสูงขึ้น และต้องรอให้ผลลัพธ์ออกมาก่อน หรือเมื่ออยู่ในจุดที่ทำนายผลได้ หุ้นที่จะได้ประโยชน์หาก “เพื่อไทย” เป็นแกนนำ คือ GULF , TRUE
• นักลงทุนต่างชาติ ยังเทขายหุ้นไทยต่อเนื่อง วานนี้(12) Net Sell 1.5 พันล้านบาท และเงินบาทของไทยยังทรงตัวในระดับที่อ่อนค่า ล่าสุด 34.6 บาท/ดอลลาร์
• ตัวเลขเศรฐกิจวันนี้ คือ ความเชื่อมั่นผู้บริโภคของไทย และส่งออกจีน

 

Strategy

 

• ตลาดจะถูกชี้นำด้วยการรอคอยผลโหวตนายกฯ ในวันนี้ ว่าจะออกมาในทางใด และการเคลื่อนไหวทางการเมืองที่ควบคู่ไปด้วย ตลาดมักจะลบบนสถานการณ์นี้ ภาพรวมเราแนะนำชะลอการลงทุน ถือเงินสดให้มากขึ้น
• หุ้นได้ประโยชน์จากเงินเฟ้อของสหรัฐฯที่ลดลง เราเห็นว่ามีเพียง หุ้นน้ำมัน (PTTEP) เนื่องจากหุ้นที่อิงรายได้ในต่างประเทศ ส่วนใหญ่ยังถูกกระทบจากเศรษฐกิจชะลอตัว
• การเคลื่อนไหวทางการเมือง (ถ้ามีนัยยะ) จะกระทบต่อหุ้นบางกลุ่ม อาทิ ห้างสรรพสินค้า อสังหาฯ  ท่องเที่ยวและธุรกิจที่เกี่ยวเนื่อง เช่น รถไฟฟ้า หรือ โรงแรม  นักลงทุนต้องคอยติดตามสถานการณ์อย่างใกล้ชิด
• พอร์ตหุ้นวันนี้ เรานำ WHA, ORI, TTB, PTT* ออก และนำ PTTEP เข้ามา หุ้นในพอร์ตประกอบด้วย PTTEP(10%), NEX(10%), CBG(10%)

 

SET Recap

 

SET ปิดที่ 1,491.14 จุด ลดลง 5.82 จุด (-0.39%) มูลค่าการซื้อขาย 51,251.22 ล้านบาท ปัจจัยต่างประเทศ เงินเฟ้อสหรัฐฯ ออกมาชะลอตัว ตัวแปรในประเทศ รอลุ้นโหวตนายกฯ และ FundFlow ของนักลงทุนต่างชาติยังไหลออก

 

* เป็นหุ้นที่ทาง DAOL ไม่ได้มีการทำบทวิเคราะห์

 

Technical : PSL, SFLEX    

 

News Comment:

( + ) MINT (ซื้อ/เป้า 37.00 บาท) ประกาศเข้าซื้อรีสอร์ทในมัลดีฟส์มูลค่า 1,250 ล้านบาท

 

Company Update:

 

( - ) SUN (ซื้อ/ปรับเป้าลงเป็น 8.40 บาท) กำไรสุทธิ 2Q23E ชะลอตัว QoQ จาก FX loss ที่มากกว่าคาด

( 0 ) TISCO (ถือ/เป้า 105.00 บาท) กำไร 2Q23 เป็นไปตามคาด, คาด 3Q23E จะหดตัว YoY/QoQ

( 0 ) PTG (ซื้อ/เป้า 18.50 บาท) 2Q23E กำไรลด YoY, QoQ แต่ประเมิน 2H23E จะฟื้นตัวได้

( 0 ) CPALL (ซื้อ/ปรับเป้าลงเป็น 70.00 บาท) 2Q23E ขยายตัวได้ YoY แต่หดตัว QoQ จากค่าใช้จ่าย CPAXT