SET Outlook

• คาดดัชนีฯ แกว่งตัวในกรอบแคบ แผนกระตุ้นเศรษฐกิจจีนที่ออกมา ถูกบดบังด้วยความกังวลการขึ้นดอกเบี้ยของ Fed และความกังวล Recession สหรัฐฯ

• ตลาดในช่วงหลังการประชุม Fed โดยส่วนมากจะออกมาไม่ค่อยดี ครั้งนี้ก็เช่นกันตลาดทั่วโลกปรับตัวลง หลัง Fed ยังเดินหน้าขึ้นดอกเบี้ย และความกังวล Recession ของสหรัฐฯ ยังคงอยู่ในตลาด หลังจากตัวเลขเศรษฐกิจสหรัฐฯ ออกมาชะลอตัว

• การประชุมผู้นำจีนวานนี้(15) เริ่มมีแผนกระตุ้นเศรษฐกิจออกมาให้เห็น แต่ยังคงต้องติดตามดูว่าจะมีเม็ดเงินในการกระตุ้นเศรษฐกิจวงเงินเท่าไหร่ ขณะที่การ Blacklist หุ้น Tech ของสหรัฐฯ ยังคงมีอยู่ ปัจจัยบวกของจีนจึงช่วยหนุนตลาดได้ไม่เต็มที่

• ประเด็นของยูเครน-รัสเซีย สหรัฐฯ เตรียมสนับสนุนขีปนาวุธให้กับยูเครน แต่ราคาพลัง (ถ่านหิน-Gas-น้ำมัน) ยังคงทรงตัว ล่าสุด Brent $81.7 เหรียญ รวมถึงสถานการณ์ของจีนก็มีส่วนเกี่ยวข้องกับราคาน้ำมันในเรื่องของ Demand ที่ลดลง

• กกพ. เคาะค่า Ft รอบหน้า (ม.ค.-เม.ย.66) จาก 4.72 บาท/หน่วย เป็น 5.69 บาท/หน่วย เรามองว่าจะดีต่อกลุ่มโรงไฟฟ้า (BGRIM, GPSC)

• วันนี้จะมีการทำ rebalance หุ้นในดัชนี FTSE SET Index Series ซึ่งอาจจะมีผลต่อราคาหุ้นที่เกี่ยวข้อง (DELTA, AWC)  รวมถึงคาด SET แจ้งหุ้นเข้าออก SET50/SET100 ทาง DAOL ประเมินหุ้นเข้า SET50 รอบนี้  RATCH, DELTA, COM7, CENTEL และเข้า SET100 ครั้งนี้ TVO, SIRI, JWD, DELTA

 

Strategy

• ตลาดถูกกดดันจากผลประชุม FOMC ที่ไม่ได้ช่วยหนุนให้นักลงทุนกลับเข้าซื้อหุ้น และปัจจัยลบในประเทศ วันนี้ ยังแนะนำเป็น wait & see คือชะลอดูทิศทาง และเล่นเก็งกำไรช่วงสั้นๆ ในหุ้นที่มีข่าว

• หุ้นที่อิงกับเศรษฐกิจ+Covid ของจีน ยังต้องรอดูมาตรการที่ทางการจีนจะประกาศออกมา เมื่อถึงเวลานั้น หุ้น Logistics  และเดินเรือ น่าจะกลับมาดีได้

• หุ้นราคาลงมาลึก มีโอกาสดีดตัวกลับ PLUS

• พอร์ตหุ้นวันนี้เรานำ  ITNS, TC* ออก และนำ KTC เข้ามาในพอร์ต พอร์ตหุ้นประกอบไปด้วย KTC(10%), COM7(10%), KCE(10%), THCOM*(10%), WHA(15%), III*(10%)

SET Recap

SET ปิดที่ 1,620.28 จุด ลดลง 13.08 จุด (-0.80%) มูลค่าการซื้อขาย 58,622.88 ล้านบาท ปัจจัยต่างประเทศ Fed ยังส่งสัญญาณเดินหน้าขึ้นดอกเบี้ยต่อในปีหน้า และตัวเลขเศรษฐกิจของจีนออกมาชะลอตัว ตัวแปรในประเทศ มีแรงขายหุ้นในกลุ่ม Big cap

 

* เป็นหุ้นที่ทาง DAOL ไม่ได้มีการทำบทวิเคราะห์

 

Technical :  PSL, PLUS

 

News Comment:

( + ) Power (Overweight) กกพ. เคาะค่า Ft รอบ ม.ค.-เม.ย. 2023E ลูกค้าอุตสาหกรรมรับค่าไฟฟ้า 5.69 บาท/หน่วย

( + ) ANAN (ถือ/เป้า 1.55 บาท) ขายกิจการเอดีซี-เจวี 28 คาดรับรู้กำไร 506 ล้านบาท

 

Company Update:

( + ) SNNP (ซื้อ/เป้า 30.00 บาท) รายได้โตต่อเนื่อง จากนักท่องเที่ยว CLMV, World Cup, เวียดนาม

( 0 ) Energy (Neutral) คาดฤดูหนาวที่ล่าช้าช่วยหนุนราคาถ่านหินและก๊าซฯ ใน 1Q23E; 2H23E รอดูการฟื้นตัวของจีน