SET Outlook

• ดัชนีฯ ยังอยู่ในโหมด rebound ตลาดรอดูตัวเลขจ้างงาน(คืนนี้)

• ประธาน Fed เริ่มจำกัดเวลาในการพิจารณาลดดอกเบี้ย ว่าคงอีกไม่นาน ต่างจากวันก่อนที่ใช้คำว่า “จะลดภายในปีนี้” ซึ่งเรามองเป็นบวกต่อตลาดหุ้น แต่กระนั้นก็ตาม ตลาดน่าจะต้องรอดูสัญญาณเงินเฟ้อของสหรัฐฯ  ผ่านตัวเลข 3 ตัว คือ ตัวเลขการจ้างงาน ในคืนนี้(8) โดยคาด non-farm payroll +200k (ตัวเลขครั้งก่อน +353k) และสัปดาห์หน้า CPI และ PPI (CPI เดือนก่อน 3.1%  และ PPI เดือนก่อน 0.9%) …. คาดตลาดหุ้นเอเซีย+ไทย มีแนวโน้มที่จะแกว่งในกรอบแคบๆ เพื่อรอดูตัวเลขดังกล่าว

• ตลาดพันธบัตร ทั่วโลก กำลังเก็งในเรื่อง ธนาคารกลางต่างๆ จะทยอยลดดอกเบี้ยในเดือน มิ.ย.(ไม่รอ Fed)  ข่าวนี้ ดีต่อการลงทุนในตลาดพันธบัตร (EM)

• การประชุม NPC ของจีน มีสัญญาณว่า ทางจีนเองเตรียมออกมาตรการด้านเศรษฐกิจ เพื่อกระตุ้น และแก้ปัญหาออกมา  ตัวเลขส่งออกวานนี้ ที่ 7% YoY (USD term) …. เรามองว่า จีนกำลังหาทางออกในกับตัวเอง ดูแล้วจะมีความเป็นรูปธรรมในอีกไม่นาน แต่นักลงทุนอาจขอรอดูไปก่อน  ทั้งนี้  สัปดาห์หน้า ธนาคารกลางของจีน จะมีการประชุมดอกเบี้ย ซึ่งมีความเป็นไปได้ที่จะมีการลดดอกเบี้ย หรือปรับลด RRR อีกครั้ง หุ้นไทย ที่จะได้ประโยชน์จากจีนฟื้นตัว กลุ่มแรกๆ คือ กลุ่มเดินเรือ (PSL)

• หุ้นโรงไฟฟ้า  วันนี้ กกพ. จะมีการประชุมเรื่องค่าไฟงวดถัดไป .....  ก่อนหน้านี้ รมว.พลังงาน ให้ความเห็นว่า ค่าไฟฟ้างวดใหม่ (พ.ค.-ส.ค.67) จะไม่สูงไปกว่างวดปัจจุบัน (ม.ค.-เม.ย.67) ที่ค่าไฟฟ้าเฉลี่ยรวมอยู่ที่ 4.18 บาท/หน่วย .....  เรามองว่า หุ้นโรงไฟฟ้า มักจะได้ประโยชน์จากค่าไฟที่เพิ่มขึ้นมากกว่าค่าไฟที่ลดลง หุ้นที่เกี่ยวข้อง GPSC, BGRIM , GULF , โรงไฟฟ้าพลังงานทดแทน

• Event และตัวเลขเศรษฐกิจวันนี้ : ตัวเลข GDP 4q ของ อียู คาด 0.03% QoQ และตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรกรรมของสหรัฐฯ

 

Strategy

• ตัวแปรในเชิงพื้นฐานของตลาด ยังไม่ชี้ชัดว่าจะไปทางใด เราให้นิยามตลาดเวลานี้ว่า “rebound เพราะลงมาลึก”  แผนการเทรด มีจุด check point ขาขึ้นไว้ 3 จุด คือ 1376, 1380 และ 1396 จุดตามลำดับ ส่วนด้านล่าง หากดัชนีฯ ไม่ต่ำกว่า 1362 จุด ถือว่ายังไม่เสียทรง

• Theme ลงทุน หลักๆ คือ ซื้อหุ้นที่มีการจ่ายเงินปันผลสูง เราแนะนำ SCB, TISCO , DMT และ PTT

• หุ้นที่กำไรและแนวโน้มหุ้นที่ยังดี ให้หาจังหวะเข้าซื้อ มีตัวเลือก 6 ตัว คือ PLANB, HMPRO, GLOBAL, WHA, SJWD, AOT

• การเก็งกำไรช่วงสั้น เราคงหุ้นชุดที่เลือกไว้ให้ สำหรับหุ้นกำลังทำ new high จะเป็น BDMS

• หุ้นที่ราคาลงมาลึกๆ วันนี้เราเลือก AP, BH, KCE, ADVANC, TU

• หุ้นในพอร์ตวันนี้ เราคงหุ้นเดิมไว้ทั้งหมด  หุ้นในพอร์ตประกอบไปด้วย KCE(10%), WHA(10%),  ICHI(10%)

 

* เป็นหุ้นที่ทาง DAOL ไม่ได้มีการทำบทวิเคราะห์

 

Technical :  TGE, COCOCO

 

Company Update:

( + ) SJWD (ซื้อ/เป้า 21.00 บาท) 2024E โตดีทั้งธุรกิจหลัก + ควบรวม SCGL และ 2 ดีลใหม่

( 0 ) STEC (ถือ/เป้า 9.50 บาท) เป้ารายได้ปี 2024E โตเล็กน้อย, งานอู่ตะเภายังไม่ได้สรุป